Cultivo de fresas (Copy)
Ampliación de una hectárea a tres
El programa de 1.058.000 € adquiere lámina y estructura para invernaderos, riego, refrigeración, 360.000 plántulas, turba y fertilizantes para ampliar la explotación de una hectárea a tres. Los compradores han firmado cartas de intención para volúmenes triplicados.
600.40USDC
6% de 10,000 USDCRiesgo: BBB12 meses22.90 %
Febrero de 2024 marcó un avance clave para el Sr. Giorgi Kvaratskhelia, quien recibió una oferta muy atractiva para arrendar un complejo de invernaderos anteriormente inactivo dedicado al cultivo de fresas. Reconociendo su valor estratégico, firmó un acuerdo de inversión con OSS HOLDING —una empresa consolidada con una amplia base de clientes y una fuerte presencia en la venta de productos alimenticios en los mercados de Georgia y el Cáucaso— para reiniciar y operar las instalaciones del invernadero.
Tras el éxito de las negociaciones a lo largo de 2024, el Sr. Kvaratskhelia llegó a un acuerdo con el anterior propietario para la adquisición total de la empresa. Este proceso culminó en noviembre de 2024, cuando completó formalmente la compra del 100 % de las acciones de la compañía, asegurando la propiedad total y el control operativo de OSS HOLDING.
Agro-Farm, operada por OSS HOLDING, es una empresa agroindustrial de alto potencial centrada en el cultivo de fresas Sensation de calidad premium durante todo el año mediante tecnología de invernaderos geotérmicos. Este modelo sostenible permite cosechas constantes, reduce los costes de calefacción y permite una producción eficiente alineada con los estándares agrícolas modernos.
La empresa opera actualmente un invernadero de 1 hectárea plenamente funcional y tiene previsto arrendar otro invernadero de 2 hectáreas. Actualmente, la empresa opera a su máxima capacidad de ventas, distribuyendo con éxito el 100 % de su producción agrícola sin excedentes de inventario. Esta sólida posición en el mercado se ha visto reforzada por las cartas de intención a largo plazo suscritas con todos los compradores principales mencionados en la Sección 4.
Estos acuerdos vinculantes establecen un marco estratégico para triplicar los volúmenes de ventas manteniendo las condiciones comerciales existentes. Los contratos sirven para:
- Garantizar la compra asegurada para la capacidad de producción ampliada
- Preservar los mecanismos de precios actuales
- Formalizar los compromisos de crecimiento mutuo
- Garantizar la estabilidad del mercado mediante plazos plurianuales
La iniciativa de expansión se corresponde con las capacidades de producción a escala de la empresa y sus rigurosos sistemas de control de calidad, lo que permite aumentar los volúmenes de producción manteniendo de forma constante los estándares de productos de primera calidad.
Georgia ofrece una tasa de impuesto de sociedades del 0 % muy atractiva sobre las ganancias retenidas. Esta política mejora significativamente la rentabilidad empresarial y el atractivo de la inversión al permitir que las empresas reinviertan la totalidad de sus beneficios antes de impuestos en su crecimiento y operaciones.
La exención del IVA en Georgia para la producción de fresas mejora aún más la estructura de márgenes comerciales.
Actividades
Las operaciones de OSS HOLDING abarcan toda la cadena de suministro, desde el cultivo hasta la distribución:
- Cultivo de fresas en entornos controlados
- Calefacción geotérmica para una producción energéticamente eficiente durante todo el año
- Procesamiento poscosecha y embalaje sostenible
La producción en invernaderos no requiere una licencia agrícola específica según la legislación georgiana. El sitio opera en pleno cumplimiento de las normativas ambientales y sanitarias y está registrado bajo el número catastral 43.20.41.300.
Características operativas y estacionalidad
Gracias a la calefacción geotérmica, OSS HOLDING opera de forma continua durante todo el año, a diferencia de las granjas de bayas estacionales tradicionales. Esto proporciona una gran ventaja en términos de consistencia en los ingresos y relaciones con los clientes a largo plazo.
Características operativas clave:
- Los invernaderos con control climático garantizan la producción durante los 12 meses del año
- Cultivo en sustrato con riego por goteo total
- Turba de origen local y fertilizantes orgánicos
- Plántulas importadas de la variedad Sensation con alto rendimiento y valor de mercado
Ciclo típico:
- Plántulas reemplazadas cada 4 meses (3 veces al año)
- Los ciclos de cosecha comienzan 60 días después de la siembra y continúan durante aproximadamente 60 días.
- Cada hectárea sustenta aproximadamente 180.000 plantas al año
La producción y la planificación están gestionadas por un agrónomo experimentado y un equipo técnico.
Requisitos laborales y de RR. HH.
La empresa opera con una plantilla reducida pero altamente eficiente, combinando personal de agronomía permanente con mano de obra estacional durante los meses de mayor actividad. Los puestos clave del personal incluyen:
- Agrónomo / Gerente de producción
- Supervisor de Operaciones de Invernadero
- Coordinador de Ventas y Logística
Actualmente, trabajan 15 trabajadores temporeros por cada hectárea; la ampliación de 2 hectáreas requerirá la participación de 30 trabajadores temporeros adicionales.
La capacitación y el desarrollo de la fuerza laboral son una parte fundamental de la estrategia, con planes para implementar Procedimientos Operativos Estándar (SOP) para todas las funciones críticas. El uso de sistemas geotérmicos y riego automatizado reduce la necesidad de un gran número de personal, optimizando la rentabilidad.
Gama de productos
El producto principal son las fresas Sensation de calidad premium, reconocidas por su dulzor, durabilidad durante el transporte y atractivo comercial. La empresa introducirá una diferenciación de calidad.
- Grado A: Minoristas de alta gama, supermercados nacionales y servicios de alimentación — 237.492 kg (≈ 73,3 % de la cosecha bruta)
- Grado B: Aproximadamente 54.108 kg (≈ 16,7 % de la cosecha bruta) — destinados al procesamiento a 4,50 €/kg
Las fresas se consideran productos de alta liquidez debido a la demanda durante todo el año y a su corta vida útil, lo que garantiza una rápida rotación de ventas. Los planes de contingencia incluyen la venta de excedentes a plantas de procesamiento y fabricantes de zumos con márgenes reducidos si fuera necesario.
Garantías
Propiedad existente |
|
Propiedad inmobiliaria (Tiflis, lago Lisi, código catastral: N 01.10.18.009.140.01.01.013) | 250,000 |
Unidad de congelación de 40 pies | 26,000 |
Filtro de succión de “osmos” inversa (RW10) | 28,000 |
Generador 450kw | 60,000 |
Intercambiadores de calor de titanio 5 unidades. | 10,000 |
Cargador | 10,000 |
Carros eléctricos 30 unidades (sistema ferroviario interno de invernadero, Walzmatic AGRO) | 200,000 |
Total | 584,000 |
Propiedad adquirida |
|
Sistema de refrigeración y control de humedad, extractores, ventilación interna, sensores de humedad | 100,000 |
Cosecha futura | |
Los ingresos de cosechas futuras también pueden pignorarse en virtud de acuerdos de garantía basados en el inventario | 674,892 |
Valoración y cobertura
Valor total de los activos antes del descuento (€) | 1,358,892 |
Descuento aplicado para Ex.prop (25%) Descuento aplicado por Acq.prop (25%) Descuento aplicado para futuras cosechas (50 %) | 146,000 25,000 337,446 |
Valor de la garantía (neto) | 850,446 |
OSS HOLDING LLC fue fundado22 oct 2021
Inicio de trabajo/producción activa1 may 2022
Objetivo mínimo5,000 USDC
Inversores1
Pagos de interesesmensual
Reembolsos de capitalpago único
Pagos totales12 meses
Puntuación de riesgo
Puntuación total de riesgoBBB
Deuda frente a capital1.79
LTV124%
Historial crediticio8 / 10
Tipo de garantíaActivos de la empresa
La calificación BBB (cuarto nivel) refleja una explotación rentable pero joven, con nuevos propietarios desde noviembre de 2024. La primera hectárea facturó 364.110 € en un 2024 parcial y 337.945 € en el primer semestre de 2025, con beneficio operativo positivo en todo momento.
- Una D/E (deuda sobre fondos propios) de 1,79 es moderada para una explotación en expansión;
- un LTV del 124 % significa que el programa de 1.058.000 € supera el valor neto de la garantía de 850.446 €, por lo que parte de la exposición depende de la cosecha y no de activos pignorados;
- puntuación del historial crediticio de 8/10.
A tener en cuenta:
- la ampliación triplica la superficie cultivada en un solo paso;
- los compromisos de los compradores son cartas de intención y no pedidos vinculantes;
- parte de la garantía es la cosecha futura, que conlleva riesgo agronómico;
- los resultados son sensibles al supuesto de precio de la categoría A.
Finanzas
Facturación 1S 2025337.945 €
Beneficio operativo 2025233.292 €
Ingresos 2026F2.024.676 €
Rendimiento por hectárea100+ t
€ millones
€0.36 M*0.36*
€0.68 M*0.68*
€2.02 M*2.02*
20242025F2026F
* 2024 fue un año incompleto con puesta en marcha por fases; 2025 es la previsión del año completo para una hectárea (real del primer semestre de 2025: 337.945 €); 2026 es el escenario base para tres hectáreas a 7,50 €/kg en categoría A
La explotación ha vendido toda la producción de una hectárea desde su reactivación. La previsión de 2026 supone tres hectáreas en funcionamiento y un precio base de 7,50 €/kg para las fresas de categoría A.
Historial con una hectárea
- Facturación de 364.110 € en 2024, un año incompleto con puesta en marcha por fases.
- 337.945 € en el primer semestre de 2025, con 116.646 € de beneficio operativo.
- Para el año completo 2025 se prevén 675.892 €, con 233.292 € de beneficio operativo.
2026 con tres hectáreas
- Una cosecha bruta de 324.000 kg, de los cuales 237.492 kg son de categoría A y 54.108 kg van a transformación.
- Ingresos de 2.024.676 € en el escenario base frente a 1.228.800 € de costes anuales.
- Beneficio operativo de 795.876 € y beneficio neto de 584.276 € después de intereses.
Sensibilidad al precio y ventaja de costes
- A 9,0 €/kg el beneficio operativo alcanza 1.152.114 €; con un precio conservador de 6,5 €/kg sigue siendo de 558.000 €.
- La calefacción geotérmica ahorra ~54.000 € al año frente al gas.
Mercado
Georgia consume ~12.000–15.000 toneladas de fresas al año e importa ~2.000–3.000 entre noviembre y abril, cuando las fresas de invierno se venden un 40–50 % más caras que la oferta de temporada. Armenia y Azerbaiyán suman ~20.000–25.000 toneladas de demanda, y los competidores locales son pequeñas explotaciones estacionales que rinden 15–20 toneladas por hectárea frente a las más de 100 de OSS HOLDING.
Desglose de la garantía
Cosecha futura (existencias pignoradas) · €674.9K€250K€200K
Cosecha futura (existencias pignoradas)€674,892
Inmueble, lago Lisi, Tiflis€250,000
Carros eléctricos, 30 unidades€200,000
Generador, filtro, congelador, intercambiadores de calor, cargadora€134,000
Sistema de refrigeración y control de humedad€100,000
Total pignorado€1,358,892Valor nominal antes de descuentos del 25 % sobre los bienes y del 50 % sobre la cosecha, que lo reducen a 850.446 € netos.
La garantía combina bienes que la empresa ya posee, equipos comprados con el préstamo y la cosecha futura. Los descuentos se aplican antes de medir la cobertura.
1. Bienes existentes: 584.000 €
- Inmueble en el lago Lisi, Tiflis: 250.000 €
- 30 carros eléctricos del sistema ferroviario del invernadero: 200.000 €
- Generador de 450 kW, filtro de ósmosis inversa, unidad de congelación, intercambiadores de calor y cargadora: 134.000 €
2. Bienes adquiridos: 100.000 €
- El sistema de refrigeración y control de humedad comprado con el Tramo 3.
3. Cosecha futura: 674.892 €
- Los ingresos de la cosecha pueden pignorarse mediante un acuerdo de garantía sobre existencias.
Un descuento del 25 % sobre los bienes existentes y adquiridos y del 50 % sobre la cosecha futura reduce el valor nominal de 1.358.892 € a 850.446 € netos.
Cómo se paga el préstamo
Tu inversión de USDC funciona como un bono a 12 meses: intereses mensuales y devolución del principal en el mes .
| Fecha | Intereses | Capital | Total |
|---|
Beneficio neto+ USDC
Retorno total USDC
Prestatario
OSS HOLDING LLCTiflis, Georgia · fundada en 2021
Agro-Farm, gestionada por OSS HOLDING, es una empresa agroalimentaria de alto potencial dedicada al cultivo durante todo el año de fresas Sensation de calidad premium mediante tecnología de invernaderos geotérmicos. Este modelo sostenible permite cosechas constantes, reduce los costes de calefacción y hace posible una producción eficiente acorde con los estándares agrícolas modernos.
Nº de registro: 405489234www.berryscow.com